โบรกเชียร์ “ซื้อ” 4 แบงก์ใหญ่ ชู KTB ท็อปพิกรับ “ดอกเบี้ย” ขาขึ้น เป้าสูง 24.50 บาท
หุ้น KTB (SET) | KTB | ข่าวหุ้นวันนี้ KTB | ข่าวหุ้น ธนาคารกรุงไทย จำกัด (มหาชน)| ข่าวหุ้นวันนี้ ธนาคารกรุงไทย จำกัด (มหาชน) | หุ้น KRUNG THAI BANK PUBLIC COMPANY LIMITED | ข่าวหุ้น KRUNG THAI BANK PUBLIC COMPANY LIMITED | ข่าวหุ้นวันนี้ KRUNG THAI BANK PUBLIC COMPANY LIMITED
บริษัทหลักทรัพย์ ซี แอล เอส เอ (ประเทศไทย) จำกัด ระบุในบทวิเคราะห์ ประเมินเกี่ยวกับหุ้นในกลุ่มธนาคารพาณิชย์ เริ่มจาก ธนาคารกสิกรไทย (จำกัด) มหาชน หรือ KBANK รายงานผลการดำเนินงานออกมาตามคาดการณ์ โดยการประชุมนักวิเคราะห์กับทาง KBANK ฝ่ายผู้บริหารระบุว่า แรงกดดันในคุณภาพสินทรัพย์ยังไม่หมดไป และ credit cost หรือ ต้นทุนความเสี่ยงของสินเชื่อที่ไม่ได้รับการชำระคืนเงินต้น และดอกเบี้ยจะกลับมาอยู่ระดับปกติที่ 140-160bps ในปี 68 การเติบโตของรายได้มาจาก NIM ที่ขยายตัว ส่วนการเติบโตของสินเชื่อคงที่ โดยแนะนำให้นักลงทุนรอดูพัฒนาการของคุณภาพสินทรัพย์ของ KBANK ในอีก 12-18 เดือนข้างหน้า
แต่ อาจจะข้อเสนอ “ซื้อ” ราคาวัตถุประสงค์ 165 บาท จากราคาที่น่าลงทุนในกรุ๊ปหุ้นที่ยังแลกเปลี่ยนการ์ด
ในเวลาที่ แบงค์เกียรติยศนาคินประเสริฐ จำกัด (มหาชน) หรือ KKP ผลที่เกิดจากการดำเนินงานถูกบีบคั้นโดยการตั้งสำรองที่สูง แล้วก็ขาดทุนจากแนวทางการขายรถยนต์ อย่างไรก็แล้วแต่ รายได้ยังอดทนจาก NIM แล้วก็สินเชื่อ ในเวลาที่ non-interest income มากขึ้นจากวัสดุทางด้านการเงิน ถึงแม้รายได้จากโบเกลื่อนกลาดจะลดน้อยลง
โดยผลกำไรอยู่ในระดับเดียวกับที่ข้างศึกษาค้นคว้าคาดเดาไว้ แต่ว่าต่ำลงมากยิ่งกว่าคอนเซ็นซัสอยู่มากมาย ซึ่งการเสี่ยงต่อประสิทธิภาพสินเชื่อจะยังคงมีอยู่ไปอีกในระยะหนึ่ง อย่างไรก็ดี คาดว่าจะมองเห็นการเจริญเติบโตที่ดีในตอนปี 67 ก็เลยยังคงเสนอแนะ “ซื้อ” ราคาจุดหมาย 91 บาท
ส่วน แบงค์กรุงไทย จำกัด (มหาชน) หรือ KTB รายงานกำไรทั้งสิ้นออกมาตามวัตถุประสงค์ สนับสนุนโดย NIM ที่สูงขึ้นจากดอกที่สูงขึ้น ส่วนการเจริญเติบโตสินเชื่อคงเดิม ด้านรายได้ที่ไม่ใช่สินเชื่อต่ำลงท่ามกลางตลาดทุนที่อ่อนตัว ตอนที่ Cost-to-income ratio ยังอยู่ในระดับที่ต่ำกว่า 40% โดยงบประมาณการลงทุนที่ควรจะย้ำเป็น IT ในการปรับปรุงธุรกิจในอนาคต
ดังนี้ KTB มีคุณภาพทรัพย์สินที่ดี ข้างศึกษาค้นคว้าก็เลยชูให้ KTB เป็นเลิศในหุ้นท็อปพิกของกรุ๊ปที่เห็นผลบวกจากดอกขาขึ้น และก็ประสิทธิภาพทรัพย์สินที่หนักแน่น ด้วยเหตุนั้นก็เลยเสนอแนะ “ซื้อ” ราคาจุดมุ่งหมาย 24.50 บาท
เวลาที่ บริษัท เอสซีบี เอกซ์ จำกัด (มหาชน) หรือ SCB ที่หากแม้ผลประกอบการจะออกมาดังที่คาดไว้ แต่ว่าภาพรวมรายได้ในไตรมาสก่อนหน้าที่ผ่านมายังมีผสมๆกันอยู่ โดยมีรายได้โตแข็ง แต่ว่าก็ยังมีแรงกดดันจากทุนการเสี่ยงจากการให้สินเชื่อ (credit cost) ตั้งสำรองที่สูงขึ้น ด้านบริษัทย่อย CardX ยังเติบโตดี แม้ว่าจะมี one-time credit cost
ดังนี้ คาดหมายว่าการเติบโตของสินเชื่อบางทีอาจชะลอตัวในปีนี้ เพราะฉะนั้นข้างศึกษาค้นคว้าก็เลยยังคงคำเสนอแนะ “ซื้อ” ราคาแผนการที่ 134 บาท ทั้งยังคิดว่า SCB เป็นหุ้นที่น่าจับตาในอีก 3-5 ปีด้านหน้า
แหล่งที่มา kaohoon.com
